Diese Aktie profitiert massiv vom KI-Hype!

00:00:00: Heute geht es um eine Aktie, die indirekt vom KI-Hype profitiert, die schon sehr gut

00:00:14: ins Laufen gekommen ist, wo ich aber nach wie vor einiges an Potenzial sehe.

00:00:20: Ob die Aktie auch für euch interessant ist, das finden wir jetzt gemeinsam raus.

00:00:23: Hallo liebe Hell Investierten, schön, dass ihr wieder dabei seid bei einer neuen Folge meines

00:00:36: Podcasts und KI ist ja in aller Munde, auch wenn ich das Gefühl habe, der Hype flacht etwas ab,

00:00:43: aber er befindet sich immer noch auf dem Radar der meisten Anleger und natürlich auf einem hohen

00:00:48: Niveau. Also wenn ihr in die letzte Folge von "By the Dip" reingehört habt, ich verlinke

00:00:53: euch mal unten drunter, dann habt ihr wahrscheinlich mitbekommen, dass wir über ASML gesprochen haben.

00:00:59: Also ASML kappt einen deutlichen Rückgang, nennen wir es auch mal einsturz, weil die Zahlen haben

00:01:05: so mehr oder weniger gepasst, aber so die Auftragseingänge oder nennen wir es mal so das Auftragsbuch für

00:01:10: die nächsten Monate, das lag so etwa 50 Prozent unter dem, was Analysten erwartet hatten und

00:01:15: deswegen gab es einen deutlichen Abverkauf, also teilweise 15 Prozent an einem Tag. Aber ich muss

00:01:20: euch sagen, ich finde jetzt die Aktie von ASML nach wie vor gut und ja, wann bekommt man denn Unternehmen

00:01:25: mal 20, 25 Prozent billiger als am Hoch, wenn es natürlich schlechte Nachrichten hakelt. Aber

00:01:30: für mich ist die Story nach wie vor interessant. Also da Details und alles, was ASML angeht,

00:01:35: habe ich damit Timo und Lars ausgetauscht. Das können natürlich in der "By the Dip" Folge mal

00:01:39: nachhören, also Link wie gesagt unten in den Show Notes. Dann denkt man bei KI aber auch an die

00:01:43: sogenannten Hyperscaler, also die mit den riesen Daten und Rechenzentren wie Amazon, wie Google, wie

00:01:48: Meta, die sind natürlich auch so mit die erste Garde, wo man sagt, ja die profitieren am KI

00:01:53: halbvoll mit. Dann natürlich eine Nvidia als Chip Designer oder TSMC als Hersteller, aber in der

00:02:00: ganzen Gleichung und diejenigen, die jetzt schon länger meinen Podcast hören, die haben vielleicht

00:02:04: eine Ahnung in welche Richtung es jetzt gehen könnte. Die meisten beachten halt gar nicht,

00:02:08: dass das ganze Zeug, was hier gebaut wird und installiert wird und das ganze Testen von KI-Modellen

00:02:14: und diese ganzen Daten und Rechenzentren, wo also die künstliche Intelligenz versucht wird oder

00:02:20: optimiert wird, dass das Unmengen an Strom benötigt. Also allein für die USA wird gerechnet, dass in

00:02:25: den nächsten fünf Jahren sich der Stromverbrauch verdoppeln wird, was die ganzen Rechenzentren

00:02:30: angeht. Ich habe sogar eine Studie gelesen, da könnte eine Vertreifachung drin sein. Manche

00:02:34: sprechen sogar in den nächsten zehn Jahren von der Verfierfachung. Also ihr merkt schon,

00:02:37: unglaubliche Mengen an Energie werden hier benötigt, um diese Zentren in Schwung zu halten, damit die

00:02:43: natürlich weiter entsprechend auch laufen, damit die, sagen wir mal ganz plump heraus, damit die

00:02:48: Lichter auch entsprechend anbleiben und damit hier die KI-Modelle auch entsprechend trainiert werden

00:02:53: können, bis irgendwann so eine Art generative KI entwickelt werden kann, die dann selbstdenkend

00:02:59: Probleme löst, Geschäftsmodelle entwickelt, Geld verdient im besten Falle. Ich meine für manches,

00:03:04: das ist eine Horrorvorstellung, für andere ist das die Zukunft. Wir werden sehen, was rauskommt.

00:03:08: Aktuell sind wir da noch ein Stück entfernt, aber worauf ich raus will, ist Energie. Und gerade

00:03:13: wenn die, wenn ihr mal in die Medien reinschaut, also momentan was so, was so gemeldet wird,

00:03:21: beispielsweise von den ganz großen Unternehmen wie Amazon, wie Google oder Microsoft, dass

00:03:25: sie jetzt halt alle versuchen, eigene Energiequellen sich zu sichern. Also beispielsweise hat er ja

00:03:31: Microsoft in, ich würde fast sagen, viel beachteten Aktion mit Consolation Energy, das ist also ein

00:03:38: amerikanisches Unternehmen, einen Vertrag abgeschlossen, dass das sogenannte Three Mile Island oder ein

00:03:44: Reaktor von Three Mile Island, das ist so ein Atomkraftwerk in den USA, hatte eine Havarie

00:03:48: vor ein paar Jahrzehnten und dass der Reaktor, der keine Havarie hatte, der wurde 2019 abgeschaltet,

00:03:54: dass dieser entsprechend wieder reaktiviert wird und dass dadurch Microsoft entsprechend auch

00:04:01: Verträge hat, um damit Strom zu beziehen für seine eigenen KI-Zentrum, beziehungsweise auch für ihre

00:04:06: eigenen Datenzentren. Und das hat zur Folge dann gehabt, dass eine Art ja Zug oder eine Art ja Zugwirkung,

00:04:15: sag ich mal, entstanden ist, dass also auch Amazon oder auch Google entsprechende Meldungen abgegeben

00:04:20: hatten, dass sie ebenfalls mit anderen Unternehmen Atomstrom oder eine Versorgung durch Atomstrom

00:04:24: sich gesichert haben. Warum tun die das? Das tun die großen Tech Firmen, weil sie ja gewisse

00:04:29: Zertifizierungen haben und innerhalb dieser Zertifizierung drauf geachtet wird, dass der Strom

00:04:34: grün ist. Jetzt kann man natürlich diskutieren, ob Atomstrom grün ist oder nicht in den USA und

00:04:40: in vielen Ländern wird Atomstrom als sauber angesehen und damit als grün. Deutschland stellt

00:04:45: da aktuell eine Ausnahme dar, aber Frankreich beispielsweise auch viele andere Länder sehen

00:04:48: das nicht so kritisch und sagen, ja, da ist der CO2 Ausstruß extrem gering, das ist für uns eine

00:04:52: grüne Möglichkeit, Strom zu produzieren und deswegen auch in den USA ist es so, dass also die Tech Firmen

00:04:58: natürlich neben dem Strombezug von Wind oder auch von Solar oder Wasserkraft oder was auch immer

00:05:03: versuchen an Atomstrom zu kommen, vor allem schon jetzt mit dem Hinblick darauf, dass sich die

00:05:08: Stromnachfrage vervielfachen wird in den nächsten Jahren und dass der, der Gewinner sein wird,

00:05:12: der eben seinen Strom sich gesichert hat. Also Microsoft beispielsweise zahlt Constellation

00:05:18: Energy sogar 100 Prozent Aufschlag auf den aktuellen Strompreis, weil Atomstrom natürlich

00:05:23: teuer ist, aber weil man sich hier diese Versorgung exklusiv sichern möchte, damit man weiß,

00:05:27: okay, man hat genug Energie für die KI Zukunft, wo jetzt jeder oder die meisten noch nicht wissen,

00:05:33: wo geht das hin? Also es gibt ja auch die Kritik daran, dass die Unternehmen zu viel investieren

00:05:38: würden und das nicht feststeht, ob die überhaupt je meistens das Geld zurückfließt oder ob da auch

00:05:42: entsprechende Geschäftsmodelle entwickelt werden können. Ich sehe das ein bisschen anders,

00:05:46: ich sehe das so, dass diese Investitionen jetzt getätigt werden, um Fundament zu schaffen für neue

00:05:50: Geschäftsmodelle, die jetzt wahrscheinlich auch den Unternehmenslenkern, den CEOs dieser Firmen,

00:05:54: vielleicht noch gar nicht ganz klar sind. Aber dieses Fundament muss jetzt gebaut werden, weil KI

00:05:59: wahrscheinlich, also ich bin da überzeugt, die Zukunft wird und da werden viele vielfältige

00:06:04: Geschäftsmodelle dann darauf entwickelt werden, entstehen. Also jetzt kann man noch nicht absehen,

00:06:10: in welche Richtung es gehen wird, aber wer das Fundament nicht hat in ein paar Jahren, der wird

00:06:14: dann eben abgehängt und ist dann eben nicht dabei, wenn eine neue große Hype ausbricht und deswegen

00:06:18: wird derzeit so viel in Rechenkapazität, in KI investiert und natürlich auch in die entsprechende

00:06:23: Stromversorgung, die dann irgendwann zu einem Problem werden wird. Also wir werden irgendwann nicht

00:06:27: nur darüber sprechen, wer hat die besten Chips und kann seine KI-Modelle trainieren, sondern wer hat

00:06:32: auch den entsprechenden Zugang zu Strom, um damit auch die Rechenzentren am Leben und am Laufen zu

00:06:37: halten. Also das ist ja das Interessante momentan. Und in diesem Zusammenhang kommen natürlich die

00:06:42: ganzen Uranproduzenten wieder rein, die hier an der Quelle sitzen und auch der Uranpreis hat natürlich

00:06:47: reagiert. Also während wir im Jahr 2020 noch bei 25 Dollar Pro Pfund waren, sind wir aktuell bei um

00:06:53: die gut 80 Dollar Pro Pfund. Wir waren sogar mal bei 100. Und jetzt ist es auch so, dass viele Uran

00:06:58: Produzenten ihr Uran gar nicht zu den aktuellen Preisen verkaufen, weil sie wissen die Nachfrage,

00:07:04: wird in den nächsten Jahren deutlich explodieren. Es wird wahrscheinlich einen deutlichen Rückkehr

00:07:10: und auch einen deutlichen Halb um Atomkraft und Atomenergie geben, auch wenn das eine teure

00:07:15: Stromquelle ist. Ihr wisst solche Werke zu bauen dauert ewig, ist viel teurer. Aber es ist halt

00:07:19: eine Möglichkeit damit grüne Energie, ich spreche jetzt mal von Windkraft, von Solar zu flankieren,

00:07:25: weil die eben nicht grundlastfähig sind. Also wenn der Wind nicht weht und wenn die Sonne nicht

00:07:29: scheint, dann gibt es halt entsprechend auch keine Energie aus diesen Möglichkeiten heraus und die

00:07:34: Batterien, die da speichern könnten, die haben wir bisher nicht in Betrieb, die wurden vielleicht

00:07:38: auch noch gar nicht erfunden. Und da gibt es ja auch einige, die sagen, diese Batterien werden

00:07:42: wahrscheinlich auch nie gebaut werden, weil sie so unglaublich teuer sein werden und wahrscheinlich

00:07:46: auch gar nicht die Mengen an Strom speichern können, die da benötigt werden, damit man mal ein paar

00:07:50: Stunden hier das Stromnestsnetz damit stabilisieren kann. Also deswegen geht einfach extrem viel in

00:07:55: Richtung Atomenergie und deswegen sichern sich auch die großen KI-Konzerne hier entsprechend die

00:08:00: vertraglichen Zusagen, dass sie genug Strom in Zukunft haben werden. Und davon profitiert natürlich

00:08:05: der Uranpreis und davon profitieren natürlich auch die entsprechenden Uran-Aktien. Und eine

00:08:10: Aktie, die ich hier im Podcast auch schon besprochen hatte, zu der ich euch jetzt mein Update geben

00:08:14: möchte, ist Kameco oder Chemico. Also wenn ihr da mal auf den Kursverlauf drauf schaut, dann seht ihr,

00:08:21: dass sich Chemico wirklich wunderbar entwickelt hat. Also ich lege hier gerade mal die aktuellen,

00:08:27: das Maßband hier in meiner, machen wir es doch so, das Maßband hier in meiner Chatplattform an und

00:08:33: das seht ihr momentan ganz deutlich, wenn wir mal den Beginn des Jahres hernehmen, dass Chemico einen

00:08:38: deutlichen Anstieg von mittlerweile 33 Prozent verzeichnen kann in US-Dollar und sogar jüngst

00:08:46: jetzt vor wenigen Tagen auf ein neues Allzeithoch ausgebrochen ist. Und das ist schon besonders,

00:08:50: weil Chemico ist ein Wert, der schon sehr, sehr lange an der Börse ist, hatte zum letzten Mal im

00:08:55: Jahr so 2007 im Zuge des Rohstoffhypes einen großen Ausbruch nach oben. Also da notierte die Aktie

00:09:02: damals auch schon bei um die 56 Dollar und hat dann allerdings einen jen Absturz erlebt und sogar

00:09:07: im Januar 2020 dann einen Mehrjahres-Tiefstand erreicht von fast ja einem 18-Jahres-Tief und dann

00:09:15: kam erst wieder das Comeback, als erkannt wurde, dass Atomstrom eben doch eine gute Unterstützung

00:09:21: sein kann für die grüne Transformation der Energieversorgung und dadurch auch, dass jetzt die

00:09:26: großen KI-Unternehmen im Zuge des KI-Hypes sich Energie sichern, ist jetzt auch die Aktie jüngst auf

00:09:31: ein neues Allzeithoch von um die knapp 60 Dollar gestiegen. Also das ist erst mal charttechnisch

00:09:36: positiv, das ist interessant für alle, die auch Momentumjäger sind, das heißt die darauf setzen

00:09:41: auf Unternehmen oder beziehungsweise Aktien, die stark steigen, da aufzuspringen, gemäß dem Mantra

00:09:46: ein Stein der Rollt, der rollt auch weiter und auch fundamental ist Chemico allerdings nicht schlecht.

00:09:52: Also wenn wir da mal schauen, 2024, der Gewinn, das EBDA wird sich um 200 Prozent steigern. Im

00:09:59: letzten Jahr hatten wir hier 500 Millionen Dollar jetzt fast 1,5 Milliarden, also ihr seht, da wird

00:10:03: Geld verdient, im nächsten Jahr wird beim EBDA sogar ein Sprung von weiteren 40 Prozent erwartet,

00:10:09: also das ist sehr sehr positiv und auch ein Kritikpunkt, der bei Chemico immer wieder kommt. Also ich

00:10:14: muss euch sagen, ich bin selbst seit drei Jahren investiert und ein Kritikpunkt ist immer wieder,

00:10:18: dass Chemico ja relativ teuer wäre. Also wenn man mal KGV anschaut, beispielsweise 2022 waren KGV

00:10:25: von um die 130 und der drei Jahresdurchschnitt des KGVs von Chemico war so bei um die 90. Momentan

00:10:33: allerdings, wenn ihr jetzt mal guckt auf dem 2025er KGV ist die Aktie schon bei 50 und auf dem 2026er

00:10:40: KGV sind wir so bei irgendwo 46. Also ihr seht schon, ja die Aktie hat natürlich ein relativ hohes KGV,

00:10:46: aber nicht umsonst auch eine Vertreifachung des Gewinns, also 200 Prozent Gewinnsteigerung in

00:10:52: diesem Jahr, 40 Prozent Gewinnsteigerung im nächsten Jahr ist ja jetzt nicht nichts. Also das ist auch so

00:10:57: der Grund, warum Chemico auch so gut gelaufen ist, weil da einfach momentan Fantasie drin ist und

00:11:03: weil ich sage, das ist auch so ein interessanter Wert, wo man den ganzen KI-Hype über Bande spielen kann

00:11:08: und wo man aber gleichzeitig auch davon profitiert, dass die Welt sowieso mehr Energie braucht. Also

00:11:13: das war für mich auch vor drei Jahren der Grund, da war KI noch gar nicht absehbar in Chemico zu gehen,

00:11:18: weil ich mir relativ sicher war, dass hier Chemico als einer der größten Uranproduzenten der Welt

00:11:23: und auch gut vernetzt und integriert in die ganze Branche profitieren wird davon, dass die Energieversorgung

00:11:29: zwar umgebaut wird zu nicht fossilen Energieträgern, dass wir aber irgendwas brauchen, was die Grundlast

00:11:35: sichert. Und auch wenn in Deutschland das eher verneint wird und ausgepläntet wird, in den anderen

00:11:40: Ländern ist es so, dass viele auf Atomkraft setzen und deswegen war Chemico oder Investment in

00:11:44: Chemico für mich eigentlich no-brainer, wie man so schön sagen würde, in den USA und jetzt kam

00:11:49: noch der KI-Hype dazu und das Unternehmen ist sogar noch mal deutlicher gestiegen. Also von daher

00:11:53: schaut euch die Aktien mal an. Wie immer ist es keine Anlageempfehlung. Ich persönlich kaufe auch

00:11:59: Ungarn in Ausbruchsphasen hinein. Ich kaufe gerne bei schlechten Nachrichten wie Eingangs gesagt

00:12:04: bei ASML beispielsweise. Wenn ein Unternehmen mal ein bisschen tropediert wird, wenn der Aktienkurs

00:12:09: zurückkommt, dann baue ich da gerne eine Position auf. Es wird auch bei Chemico wieder zurückgehen,

00:12:13: also wenn ihr euch mal die letzten zwei Wochenkatzen da anschaut, wie extrem diese Aktie angestiegen ist,

00:12:19: dann kann man da gut ableiten, dass da auch wieder eine Konnektur kommen wird. Also wenn ich hier

00:12:24: nochmal, ich gucke mal für euch schnell nach in der Plattform, wir hatten hier so an Anfang

00:12:28: September tief bei Chemico bei 37 Dollar. Wir stehen jetzt aktuell bei 58 Dollar und 60 Prozent

00:12:36: höher und das in wirklich 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9 Wochen. Also 60 Prozent Anstieg in 9 Wochen. Es wird

00:12:44: eine Konnektur kommen. Aber mir geht es hier gar nicht darum zu sagen, das ist eine Aktie, die

00:12:47: man jetzt nur wenige Wochen oder Monate ins Depot legen sollte, sondern die wird ihren Weg weitergehen.

00:12:51: Die Uranpreise werden ausbrechen noch viel stärker, weil die Minen einfach nicht bereit sind,

00:12:56: zu diesen Aktienpreisen abzugeben und von daher bin ich überzeugt, dass da noch einiges an Geld

00:13:01: zu verdienen sein wird. Aber man muss natürlich auch einen Atem von ein paar Jahren mitbringen und

00:13:05: dann kann man auch mit gutem Gewissen auch in den Rücksetzer mal reinkaufen, weil dann wird so

00:13:09: ein Rücksetzer einfach eine gute Einstiegsmöglichkeit bilden und bieten, bis die Notierungen dann

00:13:14: wieder auf neue Allzeithochs und auch weitere neue Allzeithochs in Zukunft ansteigen werden.

00:13:19: Gut, dann war es das jetzt mal für ein Update zu Uran und Chemico. Da für mich von euch verabschieden.

00:13:24: Ich bin Sebastian Hell, ihr hört mich für die nächsten Folge und bis dann.

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