Vorsicht spekulativ! 200% Chance!

00:00:00: Heute gibt es mal eine Folge ganz außerhalb des normalen Spektrums, denn ich spreche mit euch

00:00:13: über eine spekulative Trading-Chance, die ich jüngst umgesetzt habe und auch ganz konkret

00:00:20: mit WKN für diejenigen, die noch aufspringen wollen. Geht gleich los! Hallo liebe Hell Investierten,

00:00:35: schön, dass ihr dabei seid bei einer neuen Ausgabe meines Podcasts und heute sprechen wir nicht über

00:00:42: Investieren, nicht über die langfristige Geldanlage oder ETFs, sondern über eine kurzfristige

00:00:49: Durchaus. Und das sage ich gerne noch mal dazu, wirklich spekulative Chance, die eher im Trading-Bereich

00:00:56: verordnet ist. Ihr wisst ja, diejenigen, die zumindest länger zuhören oder länger schon dabei sind,

00:01:01: die wissen, ich bin langfristiger Investor, ich habe ein langfristiges ETF-Depot mit 12 ETFs,

00:01:06: ich habe ein langfristiges Dividendepot zum Aufbau von zusätzlichem passiven Einkommen und ich

00:01:12: habe noch ein kurzfristiger Rest. Ich nenn es immer gerade das taktische Depot. Da sind so Chancen

00:01:17: drin, ETFs oder Aktien, wo ich sage, da gehe ich mal rein auf Sicht von einem halben Jahr oder auch von

00:01:22: zwei Jahren. Was viele allerdings nicht wissen, weil ich darüber eigentlich selten oder nicht

00:01:27: spreche, weiß jetzt nicht, dass es wo ich hier in der Öffentlichkeit irgendwie hausieren gehe,

00:01:32: das ist, ich komme ja ursprünglich aus dem Trading-Bereich. Das bedeutet, ich habe mit 18

00:01:37: angefangen, Terminkontrakte in den USA zu handeln, also klassische Futures. Ich habe dann später

00:01:42: angefangen, Optionen zu handeln und Futures und Optionen zu Strategien zu kombinieren, primär

00:01:48: im Rohstoffbereich, aber später dann auch bei Indizes oder bei Zinsen. Und das hat dann dazu

00:01:53: geführt, dass ich so während meines Studiums auch eine Vermögensverwaltung beraten habe,

00:01:57: auch einen Hedge-Forward beraten habe, was so Volatilitätsstrategien mit Optionen im

00:02:02: Rohstoffmarkt angeht. Ich habe allerdings dann nach so knapp zehn Jahren, so mit 27,

00:02:08: aufgehört zu trading, weil ich da dann ja mit dem Studium fertig war und auch mehr Zeit hatte

00:02:15: für mein eigenes Unternehmen, für mein eigenes Business und dann ganz ehrlich gesagt hat mir

00:02:19: auch die Zeit gefehlt, weil Trading das ist, wenn man es wirklich richtig betreiben will, wenn man

00:02:24: sagt, okay, davon will ich leben oder da will ich mir ein Standbein damit aufbauen, dann muss man

00:02:29: sehr, sehr, sehr viel Zeit rein investieren, dass man damit auch erfolgreich wird. Und das ist auch

00:02:35: das Problem, was die meisten haben. Sie investieren eben keine Zeit rein und deswegen gibt es ja

00:02:40: diese alte Statistik, dass von 100 Traders 97 oder 98 Scheitern, vor allem viele auch im Privatbereich,

00:02:46: wenn man es versucht aufzunehmen mit den ganz großen der Branche, wo super intelligente Leute

00:02:52: hocken, wo es keine Rolle spielt, wie viel man im Monat für Bloomberg ausgibt, für KI,

00:02:56: für Informationen, wo man Analysten einkauft, wo man einfach noch Millionen bezahlt, damit man

00:03:02: den eigenen Handelsserver noch näher an den Knotenpunkt der jeweiligen Börsen rücken kann,

00:03:07: damit hier möglichst keine Latensen dabei sind, damit man im Millisekunden-Bereich optimiert und

00:03:11: mit diesen Leuten kann man es eigentlich kaum aufnehmen, wenn man nicht wirklich eine Strategie

00:03:16: hat, die funktioniert und diese funktionierenden Strategien brauchen allerdings in der Regel

00:03:20: dann ziemlich viel Zeit. Und diese Zeit hat mir dann irgendwann gefehlt, wo ich gesagt habe,

00:03:24: na ja, langfristige Geldanlage war schon immer mein Steckenpferd, das habe ich schon von Anfang

00:03:28: 20 ausgemacht und mal ein taktisches Investment auf sechs Monate bis zwei Jahre, wo ich ab und zu

00:03:33: nachgucken muss. Ich meine, ich gucke ja eh jeden Tag fast ins Depot auch aus beruflichen Gründen,

00:03:37: aber ich kann natürlich nicht minütlich reingucken und irgendwie einen Trade überwachen. Deswegen

00:03:41: ist das Trading bei mir ziemlich eingeschlafen und auch diejenigen, die sagen, ja, Trading klingt

00:03:46: spannend. Da bin ich jetzt nicht die richtige Anlaufstelle, weil keine Sorge dieser Podcast

00:03:50: und auch YouTube wird sich jetzt nicht in den Trading-Kanal verändern. Aber mein geschätzter

00:03:54: Podcast-Kollege von ByTheDiplas Erichsen, ich verlinke es euch mal unten drunter bei Tradermacher,

00:03:58: der stellt natürlich ständig Trading-Chancen vor. Vor und las ist er natürlich noch ganz

00:04:02: anders in der Thematik, hat auch viel, viel länger als ich getradet. Also guck da gerne vorbei. Aber

00:04:07: ab und zu juckt es mich natürlich doch in den Fingern vor allem. Ich gehe ja auch an Dinge

00:04:13: fundamental ran. Ich lese ja extrem viel, was ich in meine Entscheidungen mit einfließen lasse und

00:04:19: diejenigen, die vor ein paar Monaten reingehört haben, nenne ich vor ein paar Monaten, vor ein paar

00:04:23: Wochen reingehört haben hier im Podcast. Da hatte ich schon über die Zinserhöhung der Bank of Japan

00:04:29: gesprochen. Muss man auch sagen, ist natürlich jetzt ein Thema, was jetzt nicht so massenkompatibel

00:04:34: ist, wo jetzt nicht jeder Anleger sich natürlich dafür interessiert, was die Bank of Japan im

00:04:39: geldpolitischen Bereich macht. Aber diejenigen, die reingehört haben, die haben damals schon meine

00:04:43: Analyse gehört. Das heißt, wenn ihr informiert werden wollt, wenn ich meine neue Folge wieder

00:04:48: online stelle, dann unbedingt ein Abo-Mensch, das Wort kriege ich noch raus. Ein Abo natürlich vom

00:04:53: Podcast da lassen, weil dann werdet ihr informiert und die Abo-Zahlen auch großen Dank an euch wachsen

00:04:58: wunderbar in den letzten Wochen. Und genau in dieser Folge über die Bank of Japan habe ich darüber

00:05:03: gesprochen, dass wir an einem wichtigen Wendepunkt aktuell stehen. Das heißt, der yen ist ja als

00:05:07: Währung gegenüber dem Dollar extrem abgewertet in den letzten Jahren. Das lag natürlich auch daran,

00:05:13: dass die Bank of Japan Geldpolitischerseits eine Politik gefahren hat, der negativen Zinsen. Sie

00:05:18: war auch die Zentralbank, wenn ich auf jeden Fall die Zentralbank der großen Zentralbanken,

00:05:22: die bis zuletzt noch einen negativen Zins hatte. Und mir fällt jetzt auch keine kleinere Zentralbank

00:05:27: im Moment ein, die noch eine negative Zinspolitik aktuell fahren würde. Das heißt, Japan hat

00:05:33: hier außerhalb der Reihe getanzt, während in Europa, in den USA überall die Zinsen angestiegen

00:05:38: sind, weil der Zins negativ im japanischen Bereich. Das ist natürlich gut für diejenigen,

00:05:42: die in Japan sich Geld leihen zu extrem günstigen Konditionen. Und dieses Geld,

00:05:47: diese yen, dann tauschen am internationalen Divisenmarkt in Dollar und beispielsweise mit

00:05:51: günstigen Krediten, günstigen Darlehen, die sie in Japan aufgenommen haben, in den USA

00:05:55: investieren, beispielsweise in Aktien, Immobilien oder auch in Staatsanleihen oder sonst was. Also

00:05:59: an dieses Vorgehen nennt man in der Finanzfachsprache auch Carry Trade, indem man also in Japan oder

00:06:06: in einem günstigen Zinsraum Geld leit und in einem anderen Zinsraum, wo es mehr Zinsen gibt oder

00:06:10: bessere Erträge können, wie gesagt auch Aktien sein. Da wird es deutlich spekulativer, wenn man das

00:06:14: Geld dann dort anlegt. Und genau dieser Carry Trade hat dazu geführt, dass ihr könnt mal zu

00:06:18: Kugel gehen, US Dollar JPY, JPY ist das Kürzel für den japanischen yen, wie deutlich dieser

00:06:24: Chart nach oben geht, weil der yen einfach immer schwächer wurde, weil man für ein US Dollar

00:06:28: immer mehr japanische yen bekommen hat. Und genau diese Zinserhöhung der Bank of Japan,

00:06:33: das war jetzt also eine erste Cessur, man hat den negativen Zinsbereich verlassen und ist in

00:06:39: dem positiven Bereich wieder vorgedrungen, wenn auch gering mit einer Zinserhöhung auf 0,1%. Aber es

00:06:45: war zumindest mal ein Beginn, weil auch in Japan nach vielen Jahren der Deflation endlich wieder

00:06:50: die Inflation zurückgekommen ist.

00:06:52: ist, dass es ja das, was die Unternehmen sehen wollen, weil der Verbraucher so zumindest

00:06:56: die geläufige Theorie dann konsumiert, wenn er Angst hat, dass es einfach immer teurer

00:07:00: wird.

00:07:01: Und deswegen ist eine Inflation auch besser, weil einfach dann Käufe vorgezogen werden,

00:07:04: wenn bei einer Deflation, wo es immer billiger wird, der Verbraucher unter Umständen abwartet,

00:07:08: weil er sagt, ne, wenn es im nächsten Jahr billiger ist, dann kann ich ja noch warten,

00:07:11: dann spächen wir noch mal 5%.

00:07:12: Außerdem ist eine Inflation natürlich auch gut von den Staaten, wo er Schulden hat,

00:07:16: wie in Japan der Fall aktuell ist, weil dadurch natürlich Teile der Schulden weginflationiert

00:07:21: werden.

00:07:22: So, jetzt haben wir in Japan wieder Inflation, auch aufgrund von externen Faktoren hohen

00:07:26: Energiepreisen, aber auch weil in Japan die Gewerkschaften gute Lohnabschlüsse durchdrücken

00:07:31: konnten und damit auch vom Lohnsektor hier wieder Druck kommt.

00:07:33: Und genau das hat er also jetzt zur Folge, dass die Bank of Japan die Zinsen entsprechend

00:07:37: erhöht hat.

00:07:38: Und ich hatte in der Folge schon gesagt, das kann jetzt ein großer Wendepunkt werden,

00:07:41: das kann jetzt, wenn die Inflationsdaten anhalten, zu weiteren Zinserhöhungen führen

00:07:46: und damit zu einer starke Descienne.

00:07:48: Es kann aber auch nur rein symbolisch sein, dass die Bank of Japan einfach symbolischer

00:07:53: Art die Zinsen in den positiven Bereich erhöht hat und dann allerdings sagt, okay, das war

00:07:57: es jetzt aber erst mal wieder für ein Stück, dann hätte sich nichts geändert.

00:08:00: Also ob wir minus 0,05% an Zinsniveau haben oder plus 0,1%, das spielt am Ende des Tages

00:08:07: auch keine große Rolle.

00:08:08: An der Markt hatte dann Zeit, das zu verarbeiten und interessanterweise hat der Markt gesagt,

00:08:13: okay, für uns eher ist das eine symbolische Natur.

00:08:16: Wir machen weiterhin weiter mit unseren Currytrades, das heißt, wir leihen uns billiges Geld

00:08:21: in Japan und schieben das Geld dann rüber in den Euro-Raum oder auch beispielsweise

00:08:25: in den Dollar-Raum und der yen wurde immer schwächer, vor allem zum Dollar wurde er

00:08:29: immer schwächer.

00:08:30: Und diese extreme Schwäche in der letzten Woche hat dazu geführt oder zumindest bei

00:08:34: mir dazu geführt, dass ich gesagt habe am Donnerstag, ich eröffne mal eine kleine

00:08:40: Trading-Position auf eine Stärke des yen.

00:08:44: Das heißt, das wäre übersetzt so zu sehen, dass US Dollar yen eine Short-Position bekommen

00:08:49: hat von mir, weil ich darauf setze, dass der Dollar schwächer wird und der yen stärker.

00:08:54: Wie habe ich das gemacht?

00:08:55: Das habe ich ganz klassisch gemacht mit dem Zertifikat über den Neo Broker.

00:08:59: Das Zertifikat stand von der Uni Kredit, hat aktuell einen Hebel und deswegen auch

00:09:03: Achtung hoch spekulativ von 14.

00:09:06: Und es hat eine sogenannte Knock-Out-Schwelle bei 164,2.

00:09:10: Das heißt, wenn US Dollar yen auf 164,2 steigt, dann verfällt dieses Zertifikat wertlos oder

00:09:16: bis auf einen ganz minimalen Restwert von vielleicht einem Cent und dann ist das Geld,

00:09:20: was ihr da investiert habt, komplett weg.

00:09:23: Also deswegen wirklich hoch spekulativ und nur für diejenigen, die sich mit Hebelzertifikaten

00:09:27: auskennen und wissen, was sie machen.

00:09:30: Die WKN, ich gebe sie gerne mal konkret dazu, ist HD40P6.

00:09:34: Und wie immer, es ist keine Anlageempfehlung.

00:09:37: Es ist nur mal ein Einblick, dass ich ab und zu auch mal eine Trading Chance gerne wahrnehme,

00:09:43: wenn ich wie vorhin dargelegt fundamentalerseits hier eine Chance sehe, dass der yen extrem

00:09:48: unterbewertet ist.

00:09:49: Der ist auch nach Kaufkraftmaßstäben und verschiedenen anderen extrem unterbewertet.

00:09:53: Das heißt, ich bin davon ausgegangen, fundamental, dass ich irgendwann auch holen muss.

00:09:56: Und letzte Woche war es ebenso weit, dass ich gesagt habe, okay, der yen ist so schwach

00:10:00: geworden, ich gehe jetzt mal rein.

00:10:02: Aber mit dem Aspekt, dass ich gesagt habe, das Geld, was ich jetzt in dieses Zertifikat

00:10:05: reininvestiere, das lege ich auch komplett ja in den Spekulativ an und werde ich da ausgestoppt.

00:10:13: Das heißt, wird dieser Knockout getroffen, dann ist es eben weg, dass es gleichzeitig

00:10:16: auch meinen Stop-Loss, das heißt, die Position ist insgesamt vom investierten Kapital so

00:10:20: groß, wie die Summe, die ich bereit bin, auch zu 100 Prozent zu verlieren.

00:10:23: Aber wenn ich richtig liege und wir jetzt hier an einem Trendpunkt oder Wendepunkt sind und

00:10:28: da komme ich gleich noch drauf zu sprechen, dann sind damit natürlich auch 100, 200 oder

00:10:32: vielleicht 300 Prozent möglich.

00:10:34: Die Position aktuell liegt so gut 20 Prozent im Gewinn.

00:10:37: Klar, bei einem Hebel von 14 heißt das, diese Position im Basiswert in Dollar yen muss ich

00:10:43: nur leicht in meine Richtung bewegen, um vielleicht 1,5 Prozent, dass ich schon 20 Prozent

00:10:47: habe.

00:10:48: Also ihr seht, das geht schnell, man ist da schnell mal 50 Prozent im Gewinn oder 50 Prozent

00:10:51: im Verlust.

00:10:52: Das muss man natürlich auf, ja, das muss man auf dem Plan haben, das muss man auch tolerieren

00:10:57: können.

00:10:58: Aber wir haben jetzt aktuell auch den spannenden Fall, dass jüngst die Bank of Japan interveniert,

00:11:03: weil selbst der japanischen Notenbank, der yen viel zu schwach ist und ein schwacher

00:11:08: yen ist auch nicht unbedingt förderlich für die japanische Volkswirtschaft.

00:11:11: Es ist zwar deswegen gut, weil man ins Ausland exportieren kann, aber alles was man vom Ausland

00:11:16: kauft, damit importiert man Inflation, weil man natürlich viel mehr in der heimischen

00:11:20: Währung dafür bezahlt, als wie wenn sie etwas stärker werde.

00:11:23: Und jetzt sind wir wohl an einem Punkt angekommen, wo die Bank of Japan zumindest nicht offiziell,

00:11:28: aber was so die Transaktionen am Deviesenmarkt zeigen, wahrscheinlich ein großer Akteur

00:11:32: interveniert, immer wenn so das Level von 160 angelaufen wird.

00:11:36: Und das ist für mich ein weiterer Grund zu sagen, okay, ich bleibe jetzt in dieser Position,

00:11:40: in dieser hoch spekulativen Position einfach drin.

00:11:43: Schau mal, ob mein Kursziel in den nächsten zwei, drei, vier Wochen von vielleicht so

00:11:47: 140, 145 erreicht wird.

00:11:50: Also wenn da mal Zug rein kommt und wenn diese Carry Trades aufgelöst werden müssen, dann

00:11:54: kann es im Dollar yen zu extremen Verschiebungen kommen.

00:11:57: Es kann auch weitreichende Konsequenzen haben.

00:11:59: Wäre ich noch auf YouTube mal in einem Video besprechen, wenn sich da was verschiebt, weil

00:12:03: extrem hohe Kapitalströme hier gebunden sind und wenn der yen sich jetzt deutlich stärker

00:12:07: außerhalb dessen erholt, was viele kalkuliert hatten oder was viele abgesichert hatten,

00:12:12: dann kann das schon mal zwischenzeitlich zu Marktverwerfungen und Turbulenzen führen,

00:12:15: die dann wieder für uns langfristige Anleger natürlich interessant werden, weil wenn es

00:12:18: nach unten geht, kann man auch wieder gute ETFs und Aktien günstig nachkaufen.

00:12:22: Also ich war ja schon länger auf eine größere Korrektur.

00:12:24: Ich hatte jetzt schon im Mai darauf gewartet, dass vielleicht eine an den Aktienmärkten

00:12:27: kam.

00:12:28: Es gab bei einzelnen Aktien einen Rücksitz, auch eine Nvidia, da habe ich dann mal nachgekauft,

00:12:32: aber so im Großen und Ganzen gab es jetzt nicht den großen Wurf nach unten, sage ich

00:12:37: mal, in Form einer Korrektur.

00:12:38: Aber wer spekulativ etwas sucht, der kann sich ja mal Gedanken darüber machen, ob vielleicht

00:12:43: so eine hoch spekulative Dollar yen Spekulation aktuell für einen was ist.

00:12:48: Dann war es das jetzt für diese Ausgabe.

00:12:50: Ich denke, ich konnte euch mal ein paar neue Einblicke geben.

00:12:53: Ich habe auch mal eine neue Facette an mir, dass ich auch ab und zu mal eine Trading Position

00:12:57: eingehe, aber das ist wirklich selten.

00:12:59: Wir sprechen davon vielleicht ein, zwei oder drei Transaktionen im Jahr, wenn ich wirklich

00:13:03: eine ganz außergewöhnliche Chance sehe, wo ich sage, okay, da will ich auch mal mit

00:13:06: einem Hebel rein gehen, weil wenn ich da richtig lag oder wenn ich da richtig liege, dann kann

00:13:10: es natürlich auch in der richtigen, ordentlichen Gewinn ausmachen und wenn ich falsch liege,

00:13:14: gut.

00:13:15: Dann habe ich das riskiert.

00:13:16: Also das ist bei mir im gesamten Prokontext natürlich auch untergeordnet, wo ich sage,

00:13:21: es tut mir jetzt nicht weh, wenn ich es verliere.

00:13:22: Aber wenn ich doch richtig liege, dann habe ich ein bisschen was verdient und auch die

00:13:26: schöne Bestätigung, dass ich hier macroökonomisch was fundamental richtig analysiert habe.

00:13:30: Aber gut, jetzt freue ich wirklich auf.

00:13:32: Darf ich mich von Eifscha abschieben?

00:13:33: Ich bin Sebastian Hell.

00:13:34: Ihr hört mich wieder in der nächsten Folge und bis dann.

00:13:35: [Musik]